却说曹操退兵至斜谷，孔明料他必弃汉中而走，故差马超等诸将，分兵十数路，不时攻劫。是以操不能久住；又被魏延射了一箭，吃紧班师。全军锐气堕尽。前队才行，两下火起，乃是马超伏兵追逐。曹兵大家丧胆。操令军士急行，晓夜驰驱无停；直至京兆，方始放心。
表到许都，曹操在邺郡闻知玄德自主汉中王，大怒曰：“织席小儿，安敢如此！吾誓灭之！”立即传令，尽起倾国之兵，赴两川与汉中王决雌雄。一人出班谏曰：“大王不成因一时之怒，亲劳车驾远征。臣有一计，不须张弓只箭，令刘备在蜀自受其祸；待其兵衰力尽，只须一将往征之，便可胜利。”操视其人，乃司马懿也。操喜问曰：“仲达有何高见？”懿曰：“江东孙权，以妹嫁刘备，而又乘间盗取归去；刘备又据占荆州不还：相互俱有切齿之恨。今可差一舌辩之士，赍书往说孙权，使发兵取荆州；刘备必发两川之兵以救荆州。当时大王发兵去取汉川，令刘备首尾不能相救，必将危矣。”操大喜，即修书令满宠为使，星夜投江东来见孙权。
却说汉中王令魏延总督军马，守御东川。遂引百官回成都。差官起造宫廷，又置馆舍，自成都至白水，共建四百余处馆舍亭邮。广积粮草。多造军火，以图进取中原。细作人密查得曹操结连东吴，欲取荆州，即飞报入蜀。汉中王忙请孔明商讨。孔明曰：“某已料曹操必有此谋；然吴中谋士极多，必教操令曹仁先发兵矣。”汉中王曰：“依此如之何如？”孔明曰：“可差任务就送官诰与云长，令先起兵取樊城，使敌军胆怯，天然崩溃矣。”汉中王大喜，即差前部司马费诗为使，赍捧诰命投荆州来。云长出郭，驱逐入城。至公廨礼毕，云长问曰：“汉中王封我何爵？”诗曰：“五虎大将之首。”云长问：“那五虎将？”诗曰：“关、张、赵、马、黄是也。”云长怒曰：“翼德吾弟也；孟起世代名家；子龙久随吾兄，即吾弟也：位与吾相并，可也。黄忠多么人，敢与吾同列？大丈夫终不与老卒为伍？”遂不肯受印。诗笑曰：“将军差矣。昔萧何、曹参与高祖同举大事，最为靠近，而韩信乃楚之亡将也；然信位为王，居萧、曹之上，未闻萧、曹以此为怨。今汉中王虽有五虎将之封，而与将军有兄弟之义，视同一体。将军即汉中王，汉中王即将军也。岂与诸人等哉？将军受汉中王厚恩，当与同休戚、共祸福，不宜计算官号之高低。愿将军熟思之。”云长大悟，乃再拜曰：“某之不明，非足下见教，几误大事。”即拜受印绶。
且说玄德命刘封、孟达、王划一，攻取上庸诸郡，申耽等闻操已弃汉中而走，遂皆投降，玄德安民已定，大赏全军，民气大悦。因而众将皆有推尊玄德为帝之心；未敢径启，却来禀告诸葛智囊，孔明曰：“吾意已有决计了。”随引法正等入见玄德，曰：“今曹操擅权，百姓无主；主公仁义著于天下，今已抚有两川之地，能够应天顺人，即天子位，名正言顺，以讨民贼。事不宜迟，便请择吉。”玄德大惊曰：“智囊之言差矣。刘备固然汉之宗室，乃臣子也；若为此事，是反汉矣。”孔明曰：“非也。方今天下分崩，豪杰并起，各霸一方，四海才德之士，舍灭亡生而事其上者，皆欲攀龙附凤，成建功名也。今主公避嫌守义，恐失世人之望。愿主公熟思之。”玄德曰：“要吾僭居尊位，吾必不敢。可再商讨长策。”诸将齐言曰：“主公若只推却，众心解矣。”孔明曰：“主公允生以义为本，未肯便称尊号。今有荆襄、两川之地，可暂为汉中王。”玄德曰：“汝等虽欲尊吾为王，不得天子明诏，是僭也。”孔明曰：“今宜从权，不成拘执常理。”张飞大呼曰：“异姓之人，皆欲为君何况哥哥乃汉朝宗派！莫说汉中王，就称天子，有何不成！”玄德叱曰：“汝勿多言！”孔明曰：“主公宜从权变，先进位汉中王，然后表奏天子，未为迟也。”